據(jù)財聞統(tǒng)計，今年以來，至少有7家城市商業(yè)銀行（簡稱“城商行”）獲批增資，還有4家城商行公告通過發(fā)行股份或資本工具補充資本。
蘇商銀行特約研究員付一夫指出，城商行增資是由資本承壓、監(jiān)管趨嚴(yán)、業(yè)務(wù)擴(kuò)張與風(fēng)險抵御等因素綜合驅(qū)動的。據(jù)國家金融監(jiān)管總局公布數(shù)據(jù)，2025年四季度，各類商業(yè)銀行的資本充足率指標(biāo)中，城商行水平最低，且低于商業(yè)銀行平均水平的15.46%。
此輪城商行增資，地方國資成為主要入股力量。對此，中國城市發(fā)展研究院投資部副主任袁帥對財聞指出，國資入股城商行，一方面有助于避免出現(xiàn)區(qū)域性金融風(fēng)險，另一方面有助于強化地方政府對當(dāng)?shù)亟鹑谫Y源的引導(dǎo)能力。中國企業(yè)資本聯(lián)盟副理事長柏文喜提醒稱，要防范國資入股后的過度干預(yù)及退出機制缺失等問題。
城商行集中增資
3月7日，成都銀行（601838.SH）公告稱，已收到《四川金融監(jiān)管局關(guān)于成都銀行變更注冊資本的批復(fù)》，同意注冊資本由37.36億元增加至42.38億元。
據(jù)財聞不完全統(tǒng)計，參考國家金融監(jiān)管總局披露的行政許可信息，除了成都銀行，今年以來，還有6家城商行獲批增資。
1月4日，新疆金融監(jiān)管局披露信息，同意新疆銀行注冊資本由79.06億元變更為122.23億元；同日，四川金融監(jiān)管局披露信息，同意雅安商業(yè)銀行增加注冊資本9.57億元，增至28.57億元；1月6日，青海金融監(jiān)管局披露信息，同意青海銀行增加注冊資本6.48億元，增至32.05億元；1月7日，山東金融監(jiān)管局披露，同意臨商銀行注冊資本增加6.4億元，增至50.73億元；1月21日，山東金融監(jiān)管局披露信息，同意東營銀行注冊資本增加4.47億元，增至48.43億元；2月10日，山西金融監(jiān)管局披露信息，同意山西銀行注冊資本由258.94億元變更為273.09億元。
除此之外，還有部分城商行公告通過發(fā)行股份或資本工具補充資本。1月4日，河北監(jiān)管局披露信息，同意保定銀行變更注冊資本方案，募集股份2.5億股。1月9日，廣東金融監(jiān)管局披露信息，同意廣州銀行發(fā)行不超過100億元（含）人民幣的資本工具。1月23日，九江銀行（06190.HK）公告稱，已收到九江市財政局、興業(yè)銀行（601166.SH）出具的意向函，擬認(rèn)購該行內(nèi)資股。2月10日，湖北銀行披露的定向發(fā)行報告書顯示，該行已完成18億股股份定向增發(fā)，募集資金總額達(dá)76.14億元，注冊資本增至94.12億元。
從商業(yè)銀行整體情況來看，城商行資本補充壓力相對突出。據(jù)國家金融監(jiān)管總局近期公布數(shù)據(jù)，2025年四季度，商業(yè)銀行“資本充足率”指標(biāo)中，城商行、民營銀行、農(nóng)商行、股份行、國有行、外資銀行依次為12.39%、12.55%、13.18%、13.58%、18.16%、20.36%。其中城商行最低，且低于商業(yè)銀行平均水平的15.46%。
城商行增資的核心原因是資本承壓、監(jiān)管趨嚴(yán)、業(yè)務(wù)擴(kuò)張與風(fēng)險抵御的綜合驅(qū)動。付一夫?qū)ω斅劚硎�，一方面，城商行普遍面臨資本充足率壓力，需滿足更嚴(yán)格的監(jiān)管要求，夯實風(fēng)險抵御能力，應(yīng)對經(jīng)濟(jì)波動下的資產(chǎn)質(zhì)量與不良風(fēng)險。
另一方面，隨著業(yè)務(wù)擴(kuò)張、信貸投放、普惠金融與區(qū)域服務(wù)需求上升，城商行需要充足的資本支撐規(guī)模與結(jié)構(gòu)優(yōu)化。同時，部分銀行股權(quán)結(jié)構(gòu)分散、治理效率不足，增資可優(yōu)化股權(quán)、提升治理水平，為長期穩(wěn)健發(fā)展與服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)筑牢基礎(chǔ)。
地方國資入股
值得關(guān)注的是，此輪城商行增資，地方國資成為主要入資力量。
在上述提及城商行中，新疆金融投資（集團(tuán)）入股新疆銀行37.77億股；雅安經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)財政金融局等入股雅安商業(yè)銀行；西部礦業(yè)（601168.SH）、青海省交通控股集團(tuán)入股青海銀行；山西省財政廳注資山西銀行，持股5.18%；53家法人股東參與認(rèn)購湖北銀行的18億股定向發(fā)行，其中35家為新增國有法人股東；興業(yè)銀行、九江市財政局意向認(rèn)購九江銀行擬發(fā)行的內(nèi)資股。
另據(jù)上海金融與發(fā)展實驗室發(fā)布的《中小銀行發(fā)展報告2025》，2024年以來，有超過30家城商行進(jìn)行了增資擴(kuò)股，其中各類國資主體（尤其是屬地國資）成為最主要的入資方。
該報告指出，國資入股不僅可以充實中小銀行資本，提升其市場認(rèn)可度，還能通過人事任命董事會等渠道加強對銀行的控制力，有利于完善公司治理，規(guī)范關(guān)聯(lián)交易、利益輸送等潛在風(fēng)險。
袁帥對財聞指出，城商行作為服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)的重要金融樞紐，其經(jīng)營穩(wěn)定性直接關(guān)系到區(qū)域內(nèi)小微企業(yè)融資、基建項目推進(jìn)等關(guān)鍵領(lǐng)域，當(dāng)城商行面臨資本壓力時，國資出手可以快速筑牢風(fēng)險防線，避免出現(xiàn)區(qū)域性金融風(fēng)險。同時，還有助于強化地方政府對本地金融資源的引導(dǎo)能力，推動城商行將更多信貸資源投向地方重點產(chǎn)業(yè)和民生項目，實現(xiàn)金融資源與地方發(fā)展戰(zhàn)略的精準(zhǔn)對接。
柏文喜對財聞表示，國資入股確實有助于推動城商行治理優(yōu)化、業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型、資本補充長效機制建設(shè)，還可能重塑區(qū)域金融生態(tài)。但也要防范過度干預(yù)及退出機制缺失等問題。他認(rèn)為，城商行應(yīng)將資本補充與體制機制改革相結(jié)合，逐步實現(xiàn)從“外部輸血”到“自我造血”的轉(zhuǎn)變。
廣州思益得首席策略官陳彥頤向財聞分析稱，隨著部分城商行由“民營主導(dǎo)”轉(zhuǎn)向“國資控股”，如何在強化管控的同時保持市場化活力、避免行政干預(yù)過度，將成為未來治理的關(guān)鍵。
【免責(zé)聲明】本文僅代表作者本人觀點，與和訊網(wǎng)無關(guān)。和訊網(wǎng)站對文中陳述、觀點判斷保持中立，不對所包含內(nèi)容的準(zhǔn)確性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保證。請讀者僅作參考，并請自行承擔(dān)全部責(zé)任。郵箱：news_center@staff.hexun.com
最新評論